Projekt budżetu na 2025 r. nie zawiera zapisów o zmianach w podatku Belki. Obietnica złożona przez obecne władze inwestującym i oszczędzającym Polakom wciąż czeka na realizację.
W środę 28 sierpnia rząd przyjął projekt ustawy budżetowej na 2025 r., jednak tuż po tym fakcie otrzymaliśmy jedynie wybrane informacje dotyczące finansowego planu państwa na rok przyszły. Szczegóły otrzymaliśmy dopiero w czwartek 29 sierpnia – w godzinach wieczornych na stronie Ministerstwa Finansów opublikowany został projekt ustawy wraz z uzasadnieniem.
W podpunkcie 3.5 uzasadnienia (str. 51) do projektu budżetu jest mowa o podatku dochodowym od osób fizycznych. Podatek od zysków kapitałowych nie stanowi bowiem osobnego rodzaju podatku, lecz wchodzi właśnie w skład podatku PIT.
We wspomnianym fragmencie uzasadnienia nie znalazły się jednak żadne zapisy związane ze zmianami w podatkach płaconych przez inwestorów i oszczędzających. Jest tam natomiast mowa np. o planowanej przez rząd reformie dochodów jednostek samorządu terytorialnego.
– Dodatkowo na wpływy budżetu państwa z PIT składają się m.in. podatek od dochodów uzyskanych z odpłatnego zbycia papierów wartościowych, ryczałt od przychodów z odsetek lub innych środków pieniężnych zgromadzonych na rachunku podatnika, a także pozostałe ryczałty. Na kształtowanie się dochodów podatkowych z tych kategorii mają wpływ m.in. inflacja, stopy procentowe, czy PKB – tyle o podatku Belki możemy przeczytać w uzasadnieniu do budżetu.
O zmianach ani słowa, wobec czego można przyjąć wariant, że w 2025 r. inwestorzy i oszczędzający zapłacą podatek po staremu, zaś szansa na zmiany otworzy się dopiero w 2026 r.
🟢 Zwróciliśmy się do Ministerstwa Finansów z prośbą o komentarz i określenie obecnego stanu prac nad zmianami w podatku Belki oraz perspektywy ich wprowadzenia. Gdy tylko otrzymamy odpowiedź, artykuł zostanie zaktualizowany.
W tym kontekście warto przypomnieć, że funkcjonujący w świadomości inwestorów podatek Belki to w istocie zbiór różnych podatków – zbycie papierów wartościowych, otrzymywanie odsetek czy dywidend regulują osobne fragmenty ustawy o PIT. Te rodzaje podatku dochodowego łączy jedna stawka (19%) i długa historia braku zmian, wobec czego inwestorzy i oszczędzający zdążyli się przyzwyczaić do tej formy oddawania części zysku fiskusowi.
W 2023 r. wpływy do budżetu od inwestujących i oszczędzających (bez uwzględnienia dywidend) wyniosły 9,069 mld zł. Był to wynik zdecydowanie największy w trakcie trwającej dwie dekady historii funkcjonowania podatku Belki w naszym kraju. Stanowiło to m.in. efekt utrzymujących się relatywnie wysokich stóp procentowych, które podwyższyły oprocentowanie depozytów i lokat bankowych. Budżet skorzystał także na wzrostach na rynkach akcji.
Planowane wpływy z podatku Belki nie są wyszczególniane osobno w projekcie budżetu. Z załącznika do projektu ustawy wiemy jedynie, że planowane dochody z podatku dochodowego od osób fizycznych mają wynieść nieco ponad 31 mld zł. To przeszło dziesięciokrotnie mniej od planowanych wpływów z VAT.
Dla uzupełnienia tego obrazu dodajmy, że w projekcie budżetu limit wydatków zapisano na poziomie 921,6 mld zł, co oznacza deficyt w wysokości 289 mld zł (najwięcej w historii). W ujęciu procentowym projektowany deficyt określono na 7,3%.
Zmiany w podatku Belki wciąż bez konkretów
Oczekiwanie na zmiany w podatku Belki w wykonaniu rządu z udziałem Koalicji Obywatelskiej rozpoczęła się jeszcze w trakcie kampanii wyborczej. Zaprezentowanie projektu zmian w tym podatku znalazło się w pakiecie obietnic „100 konkretów na 100 dni” (punkt 37). . Na początku roku minister finansów Andrzej Domański publicznie zapowiedział także, że projekt zmian pojawi się do końca lutego 2024 r., co jednak się nie stało.
5 lipca minister finansów zapowiedział, że ostateczna propozycja ws. zmian w podatku od zysków kapitałowych może zostać przedstawiona po wakacjach.
– Nie chcę w tej chwili przesądzać o tym, jak finalnie będzie ta propozycja wyglądała. Chcielibyśmy wyjść z konkretami i ostatecznym rozwiązaniem po wakacjach. Musimy też pamiętać o tym, że przestrzeń do obniżania podatków w Polsce jest obecnie niewielka – powiedział minister finansów.
O tym, że w resorcie finansów trwają prace nad zmianami w podatku Belki minister przypomniał jeszcze przed końcem wakacji.
– Do projektu, który przedstawiliśmy, dostaliśmy sporo uwag od strony społecznej, od podmiotów rynku kapitałowego i będziemy z nimi prowadzić konsultacje na rzecz tego, aby projekt wszedł w życie możliwie szybko – powiedział Andrzej Domański w trakcie Campus Polska Przyszłości. Jego słowa cytowała Polska Agencja Prasowa.
Ministerstwo Finansów pracuje nad zmianami podatku od zysków kapitałowych i chce, by weszły one w życie możliwie szybko - poinformował minister finansów Andrzej Domański. Dodał, że trwają prace nad nowymi instrumentami, by uatrakcyjnić warszawską giełdę.https://t.co/5GP5eVi4KG pic.twitter.com/FMc8spKNuF
— PAP Biznes (@PAPBiznes) August 25, 2024
Przypomnijmy, że zaprezentowana w marcu przez ministra finansów ogólna koncepcja zakładała, że osobno traktowane będą zyski z produktów bankowych oraz zyski z inwestycji. W przypadku lokat o zapadalności powyżej roku zwolnione z podatku – w ramach osobnego produktu bankowego – byłyby dochody odpowiadające wartości wynikającej z pomnożenia 100 000 zł przez stopę depozytową NBP (albo innego mnożnika z nią związanego). Z kolei w przypadku papierów wartościowych albo inwestycji w fundusze również miałaby obowiązywać kwota wolna, wyznaczana jako iloczyn 100 000 zł i stopy depozytowej NBP (lub mnożnika). Nie zakładano natomiast wymogu utrzymywania inwestycji przez określony czas (np. rok lub dłużej, jak w przypadku środków zgromadzonych w bankach).
🟢 Stowarzyszenie Inwestorów Indywidualnych przedstawiło uwagi do zaprezentowanych wstępnych założeń zmian w podatku Belki. Opinię SII na temat znajdziesz w artykule: Podatek Belki po nowemu nie wygląda na przełom. Potrzebne są większe zmiany [Opinia SII]
W ostatnich miesiącach opiniowaliśmy także inne projekty ustaw dotyczących zmiany podatku płaconego przez inwestorów. Więcej na ten temat w artykułach:
- Prawo i Sprawiedliwość ma propozycje dla inwestorów. Szkoda, że tak późno [Opinia SII]
- Konfederacja proponuje zmiany w podatku Belki. To nie są dobre zmiany [Opinia SII]
- Opozycyjne gruszki na giełdowej wierzbie – czyli kilka słów na temat propozycji poprawienia warunków opodatkowania dochodów kapitałowych
Planujemy kontynuację tematu
